bot項目風(fēng)險管理論文

　　BOT(build-operate-transfer)即建設(shè)-經(jīng)營-轉(zhuǎn)讓。是私營企業(yè)參與基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，向社會提供公共服務(wù)的一種方式。這是學(xué)習(xí)啦小編為大家整理的bot項目風(fēng)險管理論文，僅供參考!

　　BOT項目審計研究篇一

　　BOT(build—operate—transfer)即建設(shè)—經(jīng)營—轉(zhuǎn)讓，是指政府通過契約授予私營企業(yè)(包括外國企業(yè))以一定期限的特許專營權(quán)，許可其融資建設(shè)和經(jīng)營特定的公用基礎(chǔ)設(shè)施，并準(zhǔn)許其通過向用戶收取費用或出售產(chǎn)品以清償貸款，回收投資并賺取利潤;特許權(quán)期限屆滿時，該基礎(chǔ)設(shè)施無償移交給政府。為了解決傳統(tǒng)的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)管理模式已經(jīng)不能滿足日益發(fā)展的社會經(jīng)濟需要的實際困難，我國引入了BOT特許經(jīng)營行政合同的投融資建設(shè)模式，對改善我國基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中的“瓶頸”狀況起到了重要的作用。

　　一、BOT項目審計的必要性及重要作用

　　(一)開展BOT模式項目審計的必要性 (1)民營投資主體的弊端顯現(xiàn)。改革開放以來，尤其是近年來我國涌現(xiàn)出了數(shù)以千計的資金實力雄厚的民營企業(yè)，這些企業(yè)所擁有的技術(shù)領(lǐng)先、經(jīng)營理念創(chuàng)新、管理團隊整齊、資金實力雄厚等優(yōu)勢，導(dǎo)致了這些企業(yè)勢必成為我國BOT模式中的生力軍和主力軍。然而由民營投資主體本身所具有的特性，導(dǎo)致了民營BOT項目風(fēng)險大增。具體表現(xiàn)在以下幾個方面：一是民營投資主體法人結(jié)構(gòu)不健全、投資者素質(zhì)參差不齊。二是民營投資主體只看重投資效益、缺乏危機意識和風(fēng)險意識。三是民營投資主體守法意識不強、不顧合同信用。

　　(2)“草船借箭”現(xiàn)象普遍存在。由于我國目前對BOT模式項目的監(jiān)管體制還未完善，許多參與BOT項目的投資主體利用金融監(jiān)管漏洞，以政府基礎(chǔ)設(shè)施的良好還貸信譽作為基礎(chǔ)，將項目抵押大量融資，企業(yè)只是投入很少量的資金;更有甚者，有的企業(yè)將項目抵押融資來的資金挪作他用，極大的增加了資金的不安全性。這種“明修棧道，暗渡陳倉”的現(xiàn)象普遍存在，對BOT項目造成了債務(wù)風(fēng)險激增，同時也影響了政府對項目的接收和回購。

　　(3)投資效益與決策初衷背離現(xiàn)象時有發(fā)生。BOT模式融資的目的是為了引入社會資金來解決政府重大投資項目的“瓶頸”問題，以達到政府和參與企業(yè)雙贏的結(jié)果。然而在我國現(xiàn)階段對BOT項目的監(jiān)管過程中，由于歷史經(jīng)驗不足、監(jiān)管機制不健全等原因，導(dǎo)致了許多并不具備BOT投資模式優(yōu)越性的衍生模式的產(chǎn)生，如BOO、BOOT的廣泛采用。這就導(dǎo)致了BOT化解政府融資和建設(shè)壓力的作用沒有體現(xiàn)，反而造成投資成本增加，導(dǎo)致投資效益與決策初衷相背離。

　　(4)缺乏監(jiān)管制度，營私腐敗現(xiàn)象時有發(fā)生。雖然我國運用BOT這種投融資模式已經(jīng)有了比較長的時間，但是由于我國的經(jīng)濟體制等原因，BOT模式并沒有被廣泛推廣開來，國家相關(guān)部門也未對BOT進行專門制定相關(guān)的法律法規(guī)。這就造成了目前的法律法規(guī)對于BOT模式來說缺陷明顯。由于BOT項目的特殊性，項目建設(shè)、監(jiān)管等方面和容易形成利益共同體，再加上審計監(jiān)督等有效的監(jiān)管機制的不到位，這就給了貪污腐敗分子營私舞弊的空間。

　　(二)開展BOT模式項目審計的重要作用 (1)事前審計，監(jiān)督和維護決策前研究論證的準(zhǔn)確性、科學(xué)性。事前審計，主要對BOT項目的可行性進行審核。項目的可行性研究報告是否真實和完整，直接關(guān)系到政府投資的效用性。通過事前審計，可以很好的對BOT項目的風(fēng)險進行預(yù)防，可以很好的保證BOT項目的經(jīng)濟效用性，最終形成集準(zhǔn)確性、科學(xué)性為一體的最佳投資決策方案。

　　(2)事中審計，提高執(zhí)行中監(jiān)督建設(shè)運營的有效性。事中審計，是對項目的執(zhí)行過程進行的審計。主要是檢查施工合同的執(zhí)行情況，隱蔽工程跟蹤審核，分部分項工程的質(zhì)量評定，主要材料設(shè)備的審核，工程的進度及執(zhí)行情況，財務(wù)收支核算情況等。通過事中審計，促進項目建設(shè)的規(guī)范性，進一步完善項目管理、財務(wù)管理、風(fēng)險控制的內(nèi)部控制制度。

　　(3)事后審計，保障投資回購的效益性。事后審計，主要是保證項目決策的準(zhǔn)確性和真實性，項目運營管理的科學(xué)性和可持續(xù)性，項目資產(chǎn)的保值和增值。通過事后審計，首先是保證項目結(jié)算的真實性和合理性，為國家核算回購成本提供可靠的依據(jù);其次，通過對項目營運情況進行審計，可以有效的防治項目在運行過程中涉及收費項目的合理性和公平性，極大的保證政府投資的公益性的實現(xiàn)。最后，BOT項目所形成的資產(chǎn)，最終都將成為國有資產(chǎn)，通過后期審計監(jiān)督，可以有效防止“殺雞取卵”的短期行為的發(fā)生，可以防止國有資產(chǎn)被破壞和流失，保障投資的效益性，確保國有資產(chǎn)的增值保值。

　　二、BOT項目審計的程序和內(nèi)容

　　(一)前期決策階段 前期決策階段，管理方面的審計主要是審核項目的決策程序、可行性研究報告編制程序、審批單位資質(zhì)審查等;技術(shù)方面主要審核可行性研究報告內(nèi)容的完整性與合理性、設(shè)計任務(wù)書審查等;經(jīng)濟方面主要進行投資估算及調(diào)整審核等。

　　(二)設(shè)計階段 設(shè)計階段，管理方面的審計主要是審核設(shè)計單位及相關(guān)人員資質(zhì)等級、設(shè)計單位內(nèi)部控制制度、設(shè)計管理程序及內(nèi)部審查等;技術(shù)方面主要審核設(shè)計依據(jù)、設(shè)計方案內(nèi)容、設(shè)計圖紙、設(shè)計質(zhì)量保證等;經(jīng)濟方面主要進行初步設(shè)計概算、施工圖預(yù)算審核以及設(shè)計成本審核等。

　　(三)招投標(biāo)階段 招投標(biāo)階段，管理方面的審計主要是進行招標(biāo)管理(代理)機構(gòu)資質(zhì)審查、招標(biāo)管理制度及招標(biāo)程序?qū)彶榈?技術(shù)方面主要進行項目招標(biāo)條件、招標(biāo)文件完整性與合理性、投標(biāo)人資質(zhì)、評標(biāo)委員資質(zhì)及評標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)、中標(biāo)人技術(shù)標(biāo)書審查等;經(jīng)濟方面主要進行標(biāo)底審核、投標(biāo)保函、中標(biāo)人商務(wù)標(biāo)書審核等。

　　(四)合同簽訂階段 合同簽訂階段，管理方面的審計主要是進行合同管理制度、合同談判程序及合同簽訂程序?qū)彶榈?技術(shù)方面主要進行合同談判紀(jì)要、合同訂立依據(jù)、合同條款(技術(shù)條款)、合同專用條件審核以及合同分包計劃審查等;經(jīng)濟方面主要進行中標(biāo)合同價、價格調(diào)整協(xié)議、合同條款(商務(wù)條款)履約保函、預(yù)付款保函審核等。

　　(五)施工前準(zhǔn)備階段 施工前準(zhǔn)備階段，管理方面的審計主要是進行項目現(xiàn)場管理制度、內(nèi)部控制程序、監(jiān)理單位的協(xié)調(diào)管理辦法審查等;技術(shù)方面主要進行項目所涉及的征地拆遷、場地施工條件、甲供材料的訂貨情況審查等;經(jīng)濟方面主要進行項目資金支出計劃與批復(fù)情況審核等。 　　(六)施工階段 施工階段，管理方面的審計主要是進行業(yè)主項目經(jīng)理部內(nèi)部控制測評、監(jiān)理合同執(zhí)行考核、監(jiān)理人員到崗情況以及現(xiàn)場簽證制度審核、施工主合同執(zhí)行考核、分包合同執(zhí)行考核、施工單位管理制度審查等;技術(shù)方面主要進行隱蔽工程跟蹤審核、分部分項工程質(zhì)量評定審核、主要材料設(shè)備審核、工程進度計劃與執(zhí)行情況審查、施工單位上報工程量審核、設(shè)計變更與現(xiàn)場簽證審查等;經(jīng)濟方面主要進行業(yè)主現(xiàn)場管理費使用情況考核、工程預(yù)付款支付、質(zhì)量保證金預(yù)留情況審查及工程進度款結(jié)算審核、材料消耗清查等。

　　(七)試生產(chǎn)及運營階段 試生產(chǎn)及運營階段，管理方面的審計主要是進行業(yè)主項目經(jīng)理部內(nèi)部控制制度終審、各方合同執(zhí)行情況終審、竣工驗收程序?qū)彶榈?技術(shù)方面主要進行參與竣工驗收，對項目進度、質(zhì)量目標(biāo)考核終審，對安全、環(huán)保目標(biāo)考核終審，生產(chǎn)運營條件審查等;經(jīng)濟方面主要進行工程結(jié)算終審與工程決算審計、投資效益分析評價等。

　　三、BOT項目審計現(xiàn)狀

　　(一)開展BOT模式項目審計的法律依據(jù)不足 BOT模式的主要目的在于引入非政府資本參與政府基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，然而非政府投資主體由于其社會地位的特殊性，致使政府審計監(jiān)督存在盲區(qū)，特別是民營BOT項目在建設(shè)和營運期間，無論其建設(shè)單位還是建設(shè)資金都屬于私營性質(zhì)，若用政府審計的相關(guān)法律法規(guī)對其進行監(jiān)督，還存在許多操作上的困難。再者，BOT模式在我國的發(fā)展雖然經(jīng)歷了很長的時間，但是由于我國的經(jīng)濟體制等原因，BOT模式并沒有被廣泛推廣開來，國家相關(guān)部門也未對BOT進行專門制定相關(guān)的法律法規(guī)。這就造成了目前的法律法規(guī)對于BOT模式來說缺陷明顯。最后，雖然BOT模式在國外被廣泛的采用，也積累相當(dāng)豐富的經(jīng)驗，但是由于我國的經(jīng)濟體制的不同，所以能被直接借用和借鑒的很少。

　　(二)審計機關(guān)自身資源不足 BOT項目涉及法律、金融、建筑、技術(shù)、管理等多種領(lǐng)域，BOT項目的可行性研究、合同談判、項目實施、監(jiān)督管理、資產(chǎn)核算、收益計算與分配、合同糾紛解決等等，都有一套獨特的運行規(guī)則和辦法，法律關(guān)系復(fù)雜、技術(shù)多樣、信息化程度高、監(jiān)管難度大的特征較為突出。我國的政府審計現(xiàn)在越來越受到重視，審計技術(shù)和審計隊伍的發(fā)展都取得了長足發(fā)展。當(dāng)時相對于單純和簡單的政府審計來說，非政府投資的BOT項目的審計就顯得更加復(fù)雜和系統(tǒng)，更加需要復(fù)合型的人才。就我國目前所擁有的審計技術(shù)、手段和隊伍，對非政府投資的BOT項目進行全面和有效的審計監(jiān)督就顯得非常捉襟見肘了。

　　四、BOT項目審計對策

　　(一)落實審計監(jiān)督制度，建立健全相關(guān)法律法規(guī)制度 BOT方式能順利開展和運行需要得到許多方面的配合，這就需要與之相關(guān)的法律法規(guī)、規(guī)章制度能協(xié)調(diào)一致、形成合力，共同為BOT項目做好服務(wù)工作，共同為BOT項目在我國法律法規(guī)允許的范圍內(nèi)保駕護航。因此，鑒于我國目前對于BOT投融資方式專項立法還不完備的情況下，必須加緊BOT投融資方式專項立法的步伐，以嚴(yán)格的操作程序和合理的運作方式來規(guī)范BOT投融資方式，為BOT投融資方式提供良好的法律環(huán)境。

　　目前我國有關(guān)BOT的規(guī)章制度都是部門規(guī)章，立法層次較低，其效力低于法律，一旦遇上與法律相抵觸時，這些規(guī)章可能部分失效，使用效果不佳，權(quán)威性不夠。在內(nèi)容上又很不完善，可操作性不強，遠遠不足以規(guī)范BOT 項目。解決的辦法是提高現(xiàn)行BOT 立法的高層次和高效力，由全國人大或全國人大會制定一部法律BOT 單行法，重點將BOT 投資方式與其他形式投資區(qū)分開來， 對現(xiàn)行法律沒有規(guī)定或規(guī)定有沖突的地方進行補充、修改和完善。BOT投資項目涉及國家基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域和國家重點建設(shè)計劃，加上其自身又是一項非常復(fù)雜的系統(tǒng)工程，政府對BOT 項目的宏觀管理作用顯得尤為重要。因此，必須設(shè)立專門的國家主管機關(guān)，負責(zé)BOT項目宏觀計劃和協(xié)調(diào)管理，執(zhí)行BOT項目的審批審查。

　　(二)審計目標(biāo)必須適應(yīng)BOT項目特征，維護投資的安全性和效益性 對BOT項目開展審計，必須依據(jù)BOT項目所具有的建設(shè)—經(jīng)營—轉(zhuǎn)讓等三個主要特征來進行，開展BOT項目審計也應(yīng)該從審計監(jiān)督前期費用、建設(shè)費用、運營費用等三個方面入手，根據(jù)建設(shè)、運營、移交節(jié)點的各側(cè)重點，開展有針對性的監(jiān)督、檢查，這樣既可以保證政府投資的公益性，也可以檢驗項目的可行性。投資的可行性和合理性是建設(shè)節(jié)點審計監(jiān)督的重點，項目運營的效率性和社會性是運營借點審計監(jiān)督的重點，而項目資產(chǎn)的完整性和安全性則是移交節(jié)點審計監(jiān)督的重點。

　　(三)開展效益審計，推進BOT融資模式的健康發(fā)展 開展對BOT項目的審計監(jiān)督，應(yīng)該以效益審計為本，圍繞風(fēng)險和效益對BOT項目作出客觀公正地分析與評價，保障基礎(chǔ)設(shè)施投資公益性的體現(xiàn)，推進BOT融資模式的健康發(fā)展。BOT項目效益審計的核心包括：一是投資的經(jīng)濟性。BOT項目投資成本應(yīng)小于政府直接融資投資建設(shè)的成本;二是投資的效率性。BOT項目的全壽命成本費用率、管理費用率、運營費用率等效率性評價指標(biāo)應(yīng)小于政府成立管理機構(gòu)進行建設(shè)和運營管理的成本;三是效果性。BOT項目的建設(shè)管理和運營管理的水平應(yīng)高于政府管理部門自身的水準(zhǔn)。

　　(四)加強審計隊伍建設(shè) 開展BOT項目審計，關(guān)鍵還需要一支業(yè)務(wù)素質(zhì)過硬的審計隊伍。BOT項目涉及法律、金融、建筑、技術(shù)、管理等各種領(lǐng)域，這就要求審計人員必須具備相應(yīng)的綜合素質(zhì)。首先，必須加大對審計人員的培訓(xùn)力度，有針對性的培養(yǎng)一批專門進行BOT項目審計的復(fù)合型人才;其次，創(chuàng)新人才培養(yǎng)模式，由國家專門設(shè)立的BOT管理機關(guān)來組織進行專業(yè)的、針對性強的業(yè)務(wù)培訓(xùn)。或者選派審計行業(yè)的精英到國外學(xué)習(xí)，借鑒別人已有的經(jīng)驗;最后，采取多渠道的用人機制，選用對BOT 項目有豐富經(jīng)驗的人才或在BOT項目中有實踐經(jīng)驗的人員加入審計隊伍。

　　參考文獻：

　　[1]屈耀輝：《BOT模式項目公司內(nèi)部審計模式探索》，《中國內(nèi)部審計》2011年第5期。

　　[2]殷麗麗、周方舒：《BOT模式下的審計選擇》，《財會通訊》(綜合·上)2010年第6期。

　　BOT模式風(fēng)險管理篇二

　　摘 要：BOT模式能融入大量私人資本進入交通、能源、通信等大型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項目，可有效緩解政府投入不足，促進公用事業(yè)高效發(fā)展。本文簡要論述了BOT項目風(fēng)險管理規(guī)劃、風(fēng)險識別以及應(yīng)對措施。

　　關(guān)鍵詞：BOT項目;風(fēng)險管理

　　中圖分類號：F283　文獻標(biāo)識碼：A doi：10.3969/j.issn.1672-3309(x).2010.12.28　文章編號：1672-3309[2010]12-69-02

　　BOT(build-operate-transfer)即建設(shè)一經(jīng)營一轉(zhuǎn)讓，企業(yè)從政府取得特許經(jīng)營權(quán)后，融資建設(shè)和經(jīng)營特定的公用基礎(chǔ)設(shè)施，收取費用償還貸款并取得利潤。特許期結(jié)束后，企業(yè)將基礎(chǔ)設(shè)施無償移交給政府。在國外該模式已經(jīng)得到成熟應(yīng)用，我國從上個世紀(jì)80年代引入該模式。一時間BOT項目紛紛上馬，涉及城市軌道交通、水電能源、自來水供給、垃圾處理、港口建設(shè)等多個方面，方便了居民生活，為我國經(jīng)濟社會發(fā)展做出了貢獻，然而很多項目除了融資成功外，并沒有完全達到預(yù)期的成果。

　　一、風(fēng)險管理規(guī)劃

　　風(fēng)險管理規(guī)劃是指導(dǎo)風(fēng)險管理全局的文件，詳細明確的風(fēng)險管理規(guī)劃對提高風(fēng)險管理質(zhì)量。保證風(fēng)險管理與項目風(fēng)險程度和項目的重要性相適合，對促進風(fēng)險管理的成功至關(guān)重要。B07項目一般周期長、投資大、涉及面廣，項目的風(fēng)險類別也很復(fù)雜，涉及政府、項目技術(shù)特性、社會經(jīng)濟環(huán)境、政治環(huán)境等。

　　在規(guī)劃中應(yīng)明確風(fēng)險管理的方法與過程，分配各方的角色與職責(zé)，確定風(fēng)險判斷信息及來源依據(jù)，并形成詳細文件記錄在案。同時，為了系統(tǒng)一致地進行風(fēng)險識別，應(yīng)先在風(fēng)險規(guī)劃過程中對風(fēng)險類別進行審查，以保證識別效力和質(zhì)量。

　　二、風(fēng)險識別

　　風(fēng)險識別的任務(wù)是確定并記載哪些具體風(fēng)險會影響到項目，在項目進行中，風(fēng)險識別必須做階段性的更新、補充和修訂，BOT項目多是國外資金對大型基礎(chǔ)設(shè)施的投資，風(fēng)險識別繁瑣復(fù)雜。項目公司應(yīng)邀請各方面的專家和利益相關(guān)者廣泛參與，采取的工具和技術(shù)包括：文件審查、德爾菲法、頭腦風(fēng)暴、核對表等，根據(jù)風(fēng)險是否可控，BOT項目風(fēng)險可分為系統(tǒng)風(fēng)險和非系統(tǒng)風(fēng)險兩種。

　　(一)系統(tǒng)風(fēng)險(不可控)

　　1、法律法規(guī)變動風(fēng)險。在經(jīng)濟轉(zhuǎn)型期，由于法律法規(guī)體系還不健全，隨著相關(guān)法律法規(guī)的建立和完善，對土地轉(zhuǎn)讓、特許經(jīng)營審批、環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)、政府職責(zé)等的規(guī)定必將有所改變，BOT項目是立足于當(dāng)前情況簽訂合同的，在其漫長的建設(shè)和運營期間。很可能與新出臺的法律法規(guī)相抵觸或變得不合法。

　　2、融資風(fēng)險。BOT項目融資量大且具有項目導(dǎo)向，即只以項目的資產(chǎn)和未來收益償還債務(wù)，債權(quán)人不得對主辦者除項目以外的其他資產(chǎn)進行追索。這必將導(dǎo)致投資者和貸款機構(gòu)回收資金風(fēng)險較高，對貸款的審批更加謹(jǐn)慎嚴(yán)格，利息也相應(yīng)提高，能否以合理的成本融取到足夠的資金至關(guān)重要。

　　3、經(jīng)濟風(fēng)險。償還債務(wù)、回收投資、賺取利潤都依靠經(jīng)營收入，保證足夠的收入項目才能生存下去，特別是在運營前期，項目建設(shè)花費大量資金，此時債務(wù)量大，利息負擔(dān)沉重，經(jīng)濟風(fēng)險大，此時，任何影響市場需求和價格的風(fēng)險都將成為項目的風(fēng)險。另外，項目的收入一般都需要由當(dāng)?shù)刎泿艃稉Q成投資者所在國貨幣，能否自由兌換及兌換匯率都將成為風(fēng)險。

　　4、不可抗力風(fēng)險。不可抗力風(fēng)險是指不能預(yù)見且不可消除的事件對項目造成損失甚至毀滅項目的風(fēng)險，如自然災(zāi)害、戰(zhàn)爭、瘟疫等。

　　5、政治風(fēng)險。包括項目所在東道國的政局穩(wěn)定和政策持續(xù)兩方面，如局勢動蕩、政府違約等。

　　(二)非系統(tǒng)風(fēng)險(可控)

　　1、建成風(fēng)險。指由于設(shè)計的缺陷，關(guān)鍵設(shè)備不可獲得或所需資源稀缺、成本超出預(yù)算、氣候等原因而不能按期建成項目，或建成后不能達到預(yù)期設(shè)計標(biāo)準(zhǔn)的風(fēng)險。

　　2、運營風(fēng)險。指由于經(jīng)營能力不強，設(shè)備效率低下，產(chǎn)品原材料供應(yīng)緊張，關(guān)鍵資源緊缺等而不能生產(chǎn)出預(yù)期的數(shù)量和質(zhì)量的產(chǎn)品或服務(wù)的風(fēng)險。

　　三、風(fēng)險應(yīng)對措施

　　風(fēng)險應(yīng)對措施需適合風(fēng)險的重要水平，能經(jīng)濟有效地迎接挑戰(zhàn)，針對具體的風(fēng)險制定最有可能產(chǎn)生效果的策略或策略組合，可增加成功機會，減少失敗的威脅。

　　1、應(yīng)對法律法規(guī)變動。企業(yè)對這種風(fēng)險毫無控制力，所以，在項目前期與政府簽訂相關(guān)協(xié)議是應(yīng)由政府作出保證或承諾承擔(dān)風(fēng)險發(fā)生的后果。以有效降低這種風(fēng)險。同時項目公司可對例如環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)等進行超前規(guī)劃，以應(yīng)對未來可預(yù)見的法律變動。

　　2、應(yīng)對融資風(fēng)險。采取貸款、股票、債權(quán)多種融資渠道，獲得足夠的資金，取得合理的融資結(jié)構(gòu)，降低融資成本。可選擇實力雄厚、合作良好的銀行牽頭組成多家金融機構(gòu)參與的銀團，以獲得持續(xù)、穩(wěn)定的貸款。同時與政府簽訂協(xié)議，在項目遇到協(xié)議規(guī)定的困難時，提供一定的資金支持。

　　3、應(yīng)對建成風(fēng)險。選擇實力雄厚、技術(shù)先進、資質(zhì)等級高的承包商，引入第三方擔(dān)保，如要求承包商提供一份“第三方履約保證”，在承包商無法完成項目時，由提供擔(dān)保的第三方分擔(dān)?；蛘吲c承包商簽訂“交鑰匙”合同，由承包商承擔(dān)超支和延期等風(fēng)險。

　　4、應(yīng)對運營風(fēng)險。為保證生產(chǎn)要素的供給尋求長期的能源和原料供應(yīng)協(xié)議，或?qū)a(chǎn)業(yè)鏈延伸到上游，形成對原料供給更強的控制力?；蚺c政府協(xié)商簽訂最低限額運營收入，當(dāng)收入低于這個標(biāo)準(zhǔn)時由政府提供一部分補貼，也可選擇一個可靠的運營商，由運營商承擔(dān)相關(guān)風(fēng)險。

　　5、應(yīng)對經(jīng)濟風(fēng)險。采用固定基數(shù)和考慮通貨膨脹等因素的調(diào)整系數(shù)的定價機制。如果項目的客戶較少且穩(wěn)定，可在前期與客戶簽訂產(chǎn)品或服務(wù)的購買協(xié)議，以保證銷售量和價格。要求政府在一定時間內(nèi)不得上馬具有替代效果的項目以保障需求量。同時需要政府保證以協(xié)商的匯率自由匯兌貨幣。

　　6、應(yīng)對不可抗和政治風(fēng)險。通過購買商業(yè)意外保險或在特許協(xié)議中由政府作出承諾提供幫助來分散不可抗風(fēng)險，通過與大型國有企業(yè)或世界銀行等多邊國際組織合作或?qū)で蟊緡隹谛刨J幫助以應(yīng)對政治風(fēng)險。

　　(責(zé)任編輯：吳之銘)

　　參考文獻：

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