融資融券業(yè)務(wù)規(guī)則是什么
融資融券業(yè)務(wù)是指證券公司向客戶出借資金供其買入證券或出具證券供其賣出證券的業(yè)務(wù),那么融資融券業(yè)務(wù)規(guī)則是什么?下面由小編與大家分享，希望你們喜歡!歡迎閱讀!
一、開戶授信規(guī)則
1、申請(qǐng)參與融資融券交易，須具備以下幾個(gè)條件：
(1)在營業(yè)部開立實(shí)名普通A股證券賬戶，賬戶規(guī)范且開戶手續(xù)規(guī)范齊備。
(2)從事證券交易時(shí)間滿半年。
(3)最近20個(gè)交易日日均證券類資產(chǎn)超過50萬元。
(4)具備一定的投資經(jīng)驗(yàn)和風(fēng)險(xiǎn)承受能力。
(5)最近三年內(nèi)未因與證券交易有關(guān)的行為被證券監(jiān)管部門調(diào)查并處罰，不存在法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章或滬、深證券交易所業(yè)務(wù)規(guī)則禁止或限制進(jìn)入證券市場(chǎng)的情形。
※專業(yè)機(jī)構(gòu)投資者可不受從事證券交易時(shí)間和證券類資產(chǎn)的條件限制。
2、身份證明材料：
(1)自然人客戶：身份證
(2)機(jī)構(gòu)客戶：營業(yè)執(zhí)照、組織機(jī)構(gòu)代碼證(持“三證合一”營業(yè)執(zhí)照的無需提供)、稅務(wù)登記證(持“三證合一”營業(yè)執(zhí)照的無需提供)、授權(quán)代理人身份證、法定代表人身份證
3、開戶授信流程：
(1)遞交申請(qǐng)：
●攜帶申請(qǐng)材料到營業(yè)部。
●由工作人員為您詳細(xì)講解融資融券業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、合同條款和業(yè)務(wù)規(guī)則。
●在工作人員指導(dǎo)下，如實(shí)填寫征信信息。
●申請(qǐng)辦理開戶授信手續(xù)，仔細(xì)確認(rèn)相關(guān)信息。
(2)公司電話回訪，向您核實(shí)相關(guān)信息。
(3)根據(jù)您在我公司的證券資產(chǎn)和征信評(píng)估情況，公司下發(fā)授信額度。
(4)接到營業(yè)部通知后，到營業(yè)部現(xiàn)場(chǎng)辦理第三方存管、開立信用證券賬戶，并及時(shí)前往銀行辦理開通手續(xù)。
二、資券管理
1、融資融券收費(fèi)種類及計(jì)算公式：
(1)融資利息：是指客戶應(yīng)向公司支付的，按照客戶實(shí)際使用資金的天數(shù)計(jì)算的利息。融資利息按自然日計(jì)算，逐日累積。每日融資利息計(jì)算公式為：
每日融資利息=當(dāng)日未償還融資金額×融資利率/360
(2)融券費(fèi)用：是指客戶應(yīng)向公司支付的，按照客戶實(shí)際使用證券的天數(shù)計(jì)算的費(fèi)用。融券費(fèi)用按自然日計(jì)算，逐日累積。每日融券費(fèi)用計(jì)算公式為：
每日融券費(fèi)用=當(dāng)日未償還融券金額×融券費(fèi)率/360
(3)客戶未在融資融券期限內(nèi)償還債務(wù)的，須向公司支付逾期利息費(fèi)用。逾期利息費(fèi)用按自然日計(jì)算，逐日累積。每日逾期利息費(fèi)用計(jì)算公式為：
每日逾期融資利息=當(dāng)日逾期未償還融資金額×逾期融資利率/360
每日逾期融券費(fèi)用=當(dāng)日逾期未償還融券金額×逾期融券費(fèi)率/360
2、利費(fèi)的結(jié)轉(zhuǎn)收?。?/p>
融資利息、融券費(fèi)用、逾期融資利息、逾期融券費(fèi)用等依據(jù)息費(fèi)計(jì)算公式每日計(jì)算，在合約了結(jié)時(shí)或(及)定期結(jié)轉(zhuǎn)收取。
3、利費(fèi)率遇調(diào)整的處理：
融資利率、融券費(fèi)率、逾期融資利率、逾期融券費(fèi)率被調(diào)整的，在調(diào)整實(shí)施前未了結(jié)的融資融券交易自調(diào)整之日起適用新利(費(fèi))率，之前仍適用原利(費(fèi))率，不追溯調(diào)整。
4、利費(fèi)公示：
融資利率、融券費(fèi)率、逾期融資利率、逾期融券費(fèi)率及其收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)、息費(fèi)結(jié)轉(zhuǎn)方式發(fā)生調(diào)整時(shí)，均會(huì)在我公司營業(yè)場(chǎng)所和官方網(wǎng)站進(jìn)行公示。
目前我司融資基準(zhǔn)利率：8.60%;融券基準(zhǔn)利率10.60%。
5、融券權(quán)益
客戶融入證券后、歸還證券前，證券發(fā)行人分配投資收益、向證券持有人配售或者無償派發(fā)證券、發(fā)行證券持有人有優(yōu)先認(rèn)購權(quán)的證券的，客戶應(yīng)當(dāng)按照融資融券合同的約定，向我司支付與所融入證券可得利益相等的證券或者資金。
三、保證金、擔(dān)保物、特殊情況處理、權(quán)益處理(投票部分)
1、保證金：是指投資者向證券公司融入資金或證券時(shí)，證券公司向投資者收取一定比例的保證金。保證金可以是現(xiàn)金，或可充抵保證金證券。
2、擔(dān)保物：投資者提交的保證金、融資買入的全部證券和融券賣出所得全部資金及上述資金、證券所產(chǎn)生的孳息等，整體作為投資者對(duì)證券公司融資融券所生債務(wù)的擔(dān)保物。
3、標(biāo)的證券：是指在證券交易所上市交易，經(jīng)證券交易所認(rèn)可及證券公司確定的，可作為融資買入或融券賣出的證券，包括：符合規(guī)定的股票、證券投資基金、債券、其他證券。證券公司可根據(jù)證券交易所公布的標(biāo)的證券名單和市場(chǎng)情況，確定和調(diào)整本公司標(biāo)的證券名單。
4、特殊情況處理：
特殊情況包括但不限于以下幾種情況：
(1)在融資融券交易期間，出現(xiàn)證券交易所或證券公司調(diào)整可充抵保證金證券范圍和折算率、調(diào)整保證金比例與維持擔(dān)保比例、調(diào)整標(biāo)的證券范圍的情況;
(2)出現(xiàn)標(biāo)的證券暫停交易或停牌，影響投資者未了結(jié)融資融券交易的情況;
(3)證券進(jìn)入終止上市程序，或涉及收購的情形;
(4)證券公司被取消或限制融資融券交易權(quán)限，或被人民法院宣告進(jìn)入破產(chǎn)程序或解散等情況，而影響投資者未了結(jié)融資融券交易;
(5)司法機(jī)關(guān)對(duì)投資者信用證券賬戶記載的權(quán)益采取財(cái)產(chǎn)保全或強(qiáng)制執(zhí)行措施的;
(6)出現(xiàn)投資者死亡或喪失民事行為能力，其信用賬戶記載的權(quán)益發(fā)生被繼承、財(cái)產(chǎn)細(xì)分或無償轉(zhuǎn)讓等，或是投資者被人民法院宣告進(jìn)入破產(chǎn)程序或解散時(shí)，其尚未了結(jié)的融資融券交易應(yīng)由其合法繼承人或相關(guān)權(quán)利人向證券公司申請(qǐng)了結(jié)融資融券交易、終止合同的情況;
(7)雙方無法通過市場(chǎng)交易，了結(jié)融券交易，清償相應(yīng)融券負(fù)債等特殊情況。
發(fā)生以上特殊情況時(shí)，將按照雙方簽訂的《融資融券業(yè)務(wù)合同》中的約定進(jìn)行處理。
5、投票權(quán)益處理：
(1)網(wǎng)絡(luò)投票：投資者若有投票意愿，可向證券公司提出參與股東大會(huì)網(wǎng)絡(luò)投票的申請(qǐng)，并提交表決意見。證券公司匯總統(tǒng)計(jì)參與投票的所有投資者表決意見，根據(jù)投資者的意愿，分“同意”、“反對(duì)”、“棄權(quán)”于投票日通過網(wǎng)絡(luò)投票系統(tǒng)進(jìn)行分拆投票表決。
(2)現(xiàn)場(chǎng)投票：投資者若有意愿自行前往現(xiàn)場(chǎng)參加投票，可向證券公司提出現(xiàn)場(chǎng)投票要求，并提交表決意見。證券公司會(huì)為投資者及時(shí)辦理授權(quán)委托書等相關(guān)材料。授權(quán)委托書表明證券公司授權(quán)投資者僅代表其所持股份數(shù)量參加股東大會(huì)并行使表決權(quán)，投資者可持此授權(quán)委托書參加上市公司股東大會(huì)。
四、交易規(guī)則、強(qiáng)制平倉、債務(wù)清償
1、交易規(guī)則
融資融券交易分為融資交易和融券交易?？蛻粝蚬窘枞胭Y金買入證券，為融資交易;客戶向公司借入證券賣出，為融券交易。
(1)提交擔(dān)保物
公司向客戶融資、融券，會(huì)向客戶收取一定比例的保證金?？蛻艨梢蕴峤坏谋ＷC金包括現(xiàn)金和可沖抵保證金證券。
●現(xiàn)金：客戶可通過銀證轉(zhuǎn)賬的方式轉(zhuǎn)入現(xiàn)金。
●可沖抵保證金證券：委托公司，由公司向證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)發(fā)出擔(dān)保證券提交的證券劃轉(zhuǎn)指令。擔(dān)保證券需符合公司公告的可沖抵證券范圍。
(2)融資融券交易
融資買入時(shí)，客戶可在融資額度范圍內(nèi)融資買入標(biāo)的證券，公司為其提供融資，資金不劃入客戶信用資金賬戶，而是代客戶完成和證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的資金交收;融券賣出時(shí)，公司以融券專用證券賬戶中的證券代客戶完成和證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的證券交收?？蛻羧谫Y買入、融券賣出的證券，不得超出證券交易所規(guī)定的范圍。
(3)融資融券期限
根據(jù)交易所規(guī)則，公司與客戶約定的融資、融券期限最長不得超過6個(gè)月?？蛻艉霞s到期前，可向公司申請(qǐng)合約展期，公司可以根據(jù)客戶的申請(qǐng)為客戶辦理展期，每次展期期限不得超過證券交易所規(guī)定的最長期限。
(4)融資融券交易成本
除了證券交易的傭金、印花稅等基本交易成本外，融資融券交易成本還包括融資利息、融券費(fèi)用等。
(5)融資融券利息、費(fèi)用計(jì)算
融資的利息按公司與客戶簽訂的融資融券合同中規(guī)定的利率乘以實(shí)際發(fā)生融資金額、占用天數(shù)計(jì)算，融資利息在客戶償還融資時(shí)由公司一并從客戶信用資金賬戶中收取或按照合同約定的方式收取。
融券的費(fèi)用按公司與客戶簽訂的融資融券合同中規(guī)定的融券費(fèi)用率乘以融券賣出成交金額、占用天數(shù)計(jì)算，融券費(fèi)用在客戶償還融券時(shí)由公司一并從客戶信用資金賬戶中收取或按照合同約定的方式收取。
(6)融券賣出價(jià)格控制
證券交易所規(guī)定融券賣出的申報(bào)價(jià)格不得低于該證券最新成交價(jià)(即證券交易所電腦主機(jī)最新撮合成交價(jià));當(dāng)天沒有產(chǎn)生成交的，申報(bào)價(jià)格不得低于其前收盤價(jià)。低于上述價(jià)格的申報(bào)為無效申報(bào)。融券期間，客戶通過其所有或控制的證券賬戶持有與融券賣出標(biāo)的相同證券的，賣出該證券的價(jià)格應(yīng)符合上述要求，但超出融券數(shù)量的部分除外。
(7)融資融券負(fù)債償還
●融資負(fù)債償還：
賣券還款。通過證券交易所賣出證券，以所得價(jià)款償還融資款項(xiàng)和利息;
直接還款。客戶在向信用資金賬戶存入與融資金額加應(yīng)計(jì)利息等額的現(xiàn)金后，通過公司交易系統(tǒng)申報(bào)融資還款指令，償還融資款項(xiàng)與利息。
●融券負(fù)債償還
買券還券。通過申報(bào)"買券還券"指令，買進(jìn)與融券證券同品種的證券后，在結(jié)算時(shí)償還融券證券?？蛻糍I券還券的申報(bào)數(shù)量不得高于融券余量+100股(份)
直接還券?？蛻魪钠胀ㄗC券賬戶向信用證券賬戶轉(zhuǎn)入與融券同品種的證券或直接用信用證券賬戶買入與融券同品種的證券后，通過公司交易系統(tǒng)申報(bào)直接還券指令。證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)根據(jù)指令將有關(guān)證券從客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶劃轉(zhuǎn)到證券公司融券專用證券賬戶，并相應(yīng)維護(hù)客戶信用證券賬戶的明細(xì)數(shù)據(jù)。
余券返回。因分筆成交、送配股等原因，導(dǎo)致客戶融券合約出現(xiàn)零股，但買券還券必須以100的整數(shù)倍，因此產(chǎn)生的余券公司會(huì)于T+1后將多還的證券通過余券換轉(zhuǎn)的方式返還給客戶的信用證券賬戶。
(8)提取擔(dān)保物
由于客戶以信用賬戶中的所有資產(chǎn)作為融資融券的擔(dān)保，因此，當(dāng)客戶從信用資金賬戶轉(zhuǎn)出資金或從信用證券賬戶轉(zhuǎn)出證券時(shí)，受到賬戶維持擔(dān)保比例的限制，即只有賬戶中維持擔(dān)保比例超過300%部分的資產(chǎn)才能從信用賬戶中轉(zhuǎn)出，且轉(zhuǎn)出后賬戶的維持擔(dān)保比例不得低于300%。
(9)追加擔(dān)保物
當(dāng)客戶賬戶T日清算后維持擔(dān)保比例低于最低維持擔(dān)保比例130%時(shí)，公司通知客戶追加擔(dān)保物(包括償還部分負(fù)債或追加保證金)，客戶必須在約定的期限內(nèi)(T+1日交易時(shí)間)追加擔(dān)保物。客戶追加擔(dān)保物后，T+1日客戶清算后的維持擔(dān)保比例不得低警戒線(150%)，否則面臨強(qiáng)制平倉。
2、強(qiáng)制平倉
強(qiáng)制平倉是指當(dāng)投資者未能按期交足擔(dān)保物或者到期未償還債務(wù)等，公司按融資融券合同約定處分投資者擔(dān)保物，償還其所負(fù)公司全部或部分負(fù)債的行為。
客戶到期未償還融資金額或融券數(shù)量的，公司按合同約定對(duì)客戶信用賬戶內(nèi)的擔(dān)保物進(jìn)行強(qiáng)制平倉處理，直至全部償還融資融券債務(wù)。融資平倉指公司賣出客戶信用賬戶的擔(dān)保物證券，償還客戶所欠公司融資負(fù)債;融券平倉指公司買入客戶信用賬戶的融券證券，償還客戶所欠公司的融券負(fù)債。融券平倉中，客戶信用賬戶金額不足以買入等量融券證券的，公司可賣出客戶擔(dān)保物后買入融券證券。
強(qiáng)制平倉主要發(fā)生于以下情形：
(1)當(dāng)日(T日)投資者信用賬戶清算后維持擔(dān)保比例低于平倉線130%，公司于T+1日前(含T+1日)發(fā)出補(bǔ)倉通知，若投資者未能在T+1日內(nèi)使維持擔(dān)保比例提高至警戒線150%(含)以上，公司于T+2日起執(zhí)行強(qiáng)制平倉。
(2)融資融券交易到期，投資者未能足額償還融資融券債務(wù)的，公司于到期日次一交易日起執(zhí)行強(qiáng)制平倉。
(3)投資者出現(xiàn)可能嚴(yán)重影響其履約及償債能力，或者融資融券合同終止(投資者喪失民事行為能力等)，公司實(shí)施強(qiáng)制平倉。
(4)法院等國家有權(quán)機(jī)關(guān)依法對(duì)投資者信用賬戶記載的權(quán)益采取財(cái)產(chǎn)保全或者強(qiáng)制執(zhí)行措施時(shí)，公司執(zhí)行強(qiáng)制平倉，優(yōu)先實(shí)現(xiàn)因向投資者融資融券所生債權(quán)。
(5)其他情形。
3、債務(wù)清償
公司通過強(qiáng)制平倉所得資金(融資平倉)或證券(融券平倉)用于歸還投資者所欠公司的債務(wù)。如果強(qiáng)制平倉所得資金或證券仍不足償付債務(wù)，公司將限制投資者普通賬戶資產(chǎn)的轉(zhuǎn)出，同時(shí)向投資者繼續(xù)追索債權(quán)。
五、通知與送達(dá)
1、您提供的聯(lián)絡(luò)方式應(yīng)當(dāng)真實(shí)、可靠，相關(guān)信息發(fā)生變更時(shí)，應(yīng)及時(shí)辦理變更手續(xù)。
2、公司履行各項(xiàng)通知義務(wù)的方式及約定的送達(dá)時(shí)間：
(1)電話通知：通話之時(shí)起視為已送達(dá);電話撥出無法接通或無人接聽的，以撥出電話時(shí)間視為已送達(dá)。
(2)短信通知、傳真通知、電子郵件通知：自短信、傳真、電子郵件發(fā)出之時(shí)起視為已送達(dá)。
(3)自行簽領(lǐng)、郵寄書面通知：自您至營業(yè)部自行簽領(lǐng)書面通知時(shí)，或公司書面通知信函發(fā)出后24小時(shí)起，視為已送達(dá)。
(4)公告通知：自公司在營業(yè)場(chǎng)所或網(wǎng)站公告之時(shí)起視為已送達(dá)。
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